Für das Turnier wurde ein neuer Qualifikationsmodus eingeführt. Island war als Ausrichter automatisch qualifiziert. Die übrigen 44 gemeldeten Nationalmannschaften wurden auf elf Gruppen zu je vier Mannschaften aufgeteilt. Die Gruppensieger und -zweiten erreichten automatisch die 2. Qualifikationsrunde. Dazu kamen die zwei besten Gruppendritten. Für die Ermittlung der besten Gruppendritten wurden allerdings nur die jeweiligen Ergebnisse gegen die Gruppensieger und -zweiten herangezogen. Die erste Qualifikationsrunde wurde im September und Oktober 2006 ausgetragen.
Die 24 übrig gebliebenen Mannschaften wurden in der 2. Qualifikationsrunde auf sechs Gruppen zu je vier Mannschaften aufgeteilt. Die sechs Gruppensieger und der beste Gruppenzweite qualifizierten sich für das Finalturnier in Island. Die Turniere der 2. Qualifikationsrunde wurden im April 2007 ausgetragen.
Neben dem Europameistertitel wurden beim Finalturnier auch die vier europäischen Startplätze für die U-20-WM 2008 vergeben. Die vier Halbfinalisten qualifizierten sich für das Weltturnier in Chile, bei dem Europameister Deutschland den dritten Platz belegte.
Spielorte
Die Spiele wurden in sieben verschiedenen Stadien in vier Städten Islands ausgetragen:
Danielle Hill – Chelsea Weston, Sian Larkin, Fern Whealan, Sophie Bradley – Jessica Clarke, Danielle Buet, Natasha Dowie (81. Claire Rafferty), Elizabeth Edwards – Remi Allen (114. Faye McCoye), Ellen White Cheftrainer: Maureen Marley
Die erste Qualifikationsrunde wurde für die deutsche Auswahl zu einem Spaziergang. Mit drei deutlichen Siegen schaffte die Elf von Maren Meinert locker die Qualifikation für die zweite Runde. Der 18:0-Sieg über Georgien war der höchste Sieg in der Geschichte der U-19-Nationalmannschaft. Erfolgreichste Torschützin war Maxine Mittendorf (FC Gütersloh 2000) mit sechs Toren.
Mit drei Siegen qualifizierte sich die deutsche Auswahl deutlich für die Endrunde in Island. Erfolgreichste deutsche Torschützin war Isabel Kerschowski (1. FFC Turbine Potsdam) mit drei Treffern. Überraschend Letzter wurde die schwedische Mannschaft.